前言：本站為你精心整理了議企業融資困難破解方略范文，希望能為你的創作提供參考價值，我們的客服老師可以幫助你提供個性化的參考范文，歡迎咨詢。

本文作者：王淑軍作者單位：青島經貿科技學校

中小企業融資“瓶頸”淺析

1企業自身問題。（1）從所有制性質上看，中小企業一般為私有或集體所有，這種單一的所有制性質，難以進行資本“集中”，如此而導致企業總體規模較小，資金周轉較慢，自身留存收益較少，企業的自有資金不足，抗風險能力差，企業的內部融資受到限制；（2）中小企業自身的財務制度不規范，內部管理運行缺乏透明度，自我監督意識不強，難以像大規模的股份公司一樣向外界定期披露信息，導致企業發展與銀行要求的信息不對稱；（3）多數中小企業在產業鏈末端，沒有核心技術，技術創新能力差，也缺乏品牌等重要的無形資產，信譽不高，抵押物難以變現等，這樣銀行對其貸款時候就不能不過于重視審慎的原則。

2銀行問題。首先，商業對中小企業存在貸款的歧視與偏見。這主要是因為銀行與企業之間的信息不對稱。銀行出于審慎的考慮，往往要求貸款的對象提供抵押擔保，而中小企業由于上邊分析的原因。往往難以提供適合銀行要求的抵押財產。而政府部門的擔保機構也往往指望不上，除了他們主觀上不屑于為中小企業貸款之外，自身問題也很嚴重，如根據工業和信息化部的統計數據顯示，2009年，全國擔保機構全年代償下降21%，代償總額僅29.8億，占當年擔保總額0.27%；代償損失5.2億，占當年擔保額的0.05%。有專家指出，這些數據反映的就是中小企業貸款難的根源性問題；其次，銀行體制也不利于中小企業貸款，當前商業銀行的網點主要服務于大中城市，作為基礎的銀行及其分支機構沒有貸款的審批權限，貸款的審查批準的程序繁雜，環節多，時效性很差，標準更嚴格這樣分布在廣大縣級市以下的中小企業更加難以獲得貸款支持。

3金融市場問題。實際上企業的融資渠道很多，除了銀行尚可到金融市場融資，但目前我國針對中小企業發展而存在的金融市場發育很不完善，表現為，借貸市場的不成熟，針對中小企業的金融衍生品很少，如股票、債券、風投資金等等。企業自身難以通過銀行以外的金融渠道融到資金。而這些問題卻反而刺激了“地下黑市”的猖獗。很多中小企業不惜飲鴆止渴，不能還貸就“跑路”，導致資金鏈斷裂，影響整個金融市場的穩定。

國家對中小企業發展的政策救治

2011年10月12日總理主持召開國務院常務會議，討論了確定了金融支持中小企業的政策措施。這些措施包括如下六個方面：一是加大中小企業信貸支持；二是清理糾正金融服務不合理的收費，切實降低企業融資成本；三是拓寬中小企業融資渠道；四是細化對中小企業金融服務差異化監管政策；五是促進小金融機構改革發展；六是規范管理、防范風險的基礎上促進民間借貸的健康發展。這些政策措施，對中小企業融資問題的重大利好。只要中小企業能夠解決好自身的一些問題，就很容易突破當前融資困難的瓶頸。

中小企業突破融資“瓶頸”的對策措施

1國家鼓勵商業銀行支持中小企業。首先，繼續實施，對達到要求的小金融機構執行低存款準備進率，商業銀行繼續加大對單戶授信500萬元以下的小微企業信貸支持。以保障中小企業的正常生產經營活動；其次，提高對中小企業貸款不良的容忍度；允許籌建同城支行和專營機構網點。放寬相應的機構準入限制，對支持中小企業貸款的商業銀行，在發行金融債券所對應的單戶500以下的小微企業貸款，在計算存貸比例時可以不納入考核范圍等等；第三，切實降低中小企業融資成本，除了銀團貸款外，嚴格禁止商業銀行向中小企業收取資金管理費、承諾費、財務顧問費和咨詢費等等；簡化貸款手續，有條件的可以實施一站式服務等。

2金融機構創造性拓寬中小企業的融資渠道。商業銀行不愿意對中小企業貸款主要是考慮到貸款的風險，因此，應當在抵押擔保上有創新突破。如長期以來銀行往往強調不動產抵押，但廣大中小企業由于是私有或集體所有，其擁有的土地等根據擔保法規定不能單獨抵押，而土地上的附著物又價值有限。因此，不動產抵押對中小企業的意義不大。可以考慮應收賬款質押，據測算，我國當前的中小企業中大約有60%的總資產是應收賬款和存貨等動產，其中應收賬款為15萬億人民幣。這些“死”的資產，可以將其盤活，不惜為中小企業貸款質押的一條潛在的渠道。在這方面西方國家有先例，而我國，在2007年就已經由中國人民銀行頒布了“應收賬款質押登記辦法”的。